Qué significa
El impacto monetario aplica una caída porcentual a un capital hipotético para traducirla a euros. Sirve para entender escala, no para predecir una pérdida ni valorar la capacidad personal de asumirla.
Debe indicar el capital, el porcentaje y si representa una caída histórica concreta o un escenario elegido.
Qué debes comprobar
- Capital explícito
- Porcentaje histórico o supuesto
- Resultado hipotético
Un ejemplo sencillo
Ejemplo ilustrativo; no son datos de un fondo o cartera seleccionados.
Capital10.000 €
Caída−23,9 %
Impacto−2.390 €
Errores de interpretación
- Presentar el resultado como pérdida esperada.
- Aplicar un drawdown de otra clase.
- Olvidar que entradas y salidas cambian el resultado personal.
El límite que debes conservar
No incorpora aportaciones, retiradas, fiscalidad ni comportamiento real del inversor.
Fuente y revisión
Fuentes de esta explicación
Definiciones vigentes de Fondos Atlas
Explicación editorial de las métricas, sus supuestos y límites de comparación. Los ejemplos son ilustrativos.